第三季度营收11.2亿美元，同比增长1%。

以不变汇率计算，同比增长3%。

消息公布后，Illumina美股盘后跳水5%。

从这个表现来看，花街（华尔街）是不满意的。

从产品来看，NovaSeq 6000出货65台，增长率都没好意思写。

如果考虑NovaSeq X推出的因素（虽然直到10月份才推出），也是可以理解这种增长乏力了。

但是中通量NextSeq 1000/2000系列出货量同比增长了40%，低通量测序仪如iSeq等增长13%还是可以的。

来自测序仪本身的销售额只有1.62亿美元，增长下滑严重，同比下滑10%（上图）。

甚至测序试剂的增长率都仅仅持平。

我想这才是花街对这份财报不满的地方。

更值得关注的是，2022年Q3 Illumina录得了高达38.16亿美元的亏损（GAAP规则），去年则是盈利3.17亿美元。

恐怕，-5%的跌幅远远不是终点。

2022年10月29日，欧盟刚刚“续订“了临时禁令，继续阻止Illumina收购Grail，使得这桩”事实婚姻“显得有点别扭。

我们分拆Illumina的营收来看，在Core Illumina方面，营收高达11.10亿美元，盈利4.45亿美元，毛利率67.9%，同比略有下降，但是没太大问题。

然而加上GRAIL，画风突变，直接亏损到了41.01亿美元。

而这一部分其实是来自GRAIL的商誉减值（goodwill impairment loss）。

根据Illumina自己的解释如下：

至于如何理解，各有各的看法吧。

在营收上，GRAIL也不含糊，直接砍下了1000万美元，花了1.49亿美元。

而Q2则是挣了1200万美元，花了1.56亿美元。

其实算是。。。赚。。赚了？

更为让人担忧的是，Illumina的现金流量也出现了入不敷出的情况。

在2022年Q2竟然出现了1.19亿美元的负值。

要知道2022年Q1可是1.11亿的正值啊。

现金和现金等价物也从Q1的14亿，Q2的13亿下滑到了约10亿美元的水平。

当然，大家都知道，有句话叫炒股炒预期。

那么我们回头看看Illumina在2022年Q1的时候全年盈利展望。

年增长率4-5%，如此庞大体量的先进技术制造公司可以理解。

但是时至今日，Illumina给出的展望简直就是让人害怕。

不仅总体增长下限修正到了1%，连核心业务的增长也给出了持平的预计。

这种业界标杆企业的业绩下滑足以引起整个行业的震动。

你可以说由于华大智造和Pacbio的挑战给Illumina带来的压力。

但是，如此庞大体量公司的业绩反转，可能带来投资人对整个行业的价值重估，这是必然。

当然，这并不意味着趋势就此反转，仅仅一个季度而已嘛。

哦，对了，上个季度也是亏损。。。

呃。。。

这个季度对于Illumina来说是一个不算美妙的季度。

甚至基本盘科研市场都出现了8%的下滑。

这也可以理解为什么Illumina为什么这段时间一直在密集的推他们的临床、医药研发等新业务方向。

从种种迹象来看，Illumina的测序仪帝国已经风雨欲来。

2022年11月2日，Illumina与Twist Bio宣布了二者在外显子测序方面的合作。

Illumina将向客户提供二者“联名款“的外显子捕获试剂盒。Twist Bio for Ilumina Exome 2.0 plus。

有点像奇瑞塔塔路虎揽胜极光这个意思，呃，差不多吧。

其实这两家公司渊源很深，也不是第一次勾搭在一起了。

之前坊间传闻Illumina是其大股东，其实目前从持股情况来看是不存在的。

但是Illumina也确实是Twist的大股东—在IPO的时候。

也算是打断骨头连着筋了。

附加部分结束，有机会详细写写。

（完）